1、一是要看宏观经济环境，股市是经济的晴雨表，宏观经济分析的目的是判断整个股市的情况会如何。
宏观经济的情况可以从各项经济数据判断，包括：GDP增长率，进出口总额与汇率变动，固定资产投资增速，PPI和CPI数据，社会商品零售总额的增长速度，重点行业生产能力利用率等。
在判断宏观经济的环境的时候，我们的目光应该同时包含国内与国外的因素。
2、二是要看行业因素，各行各业的情况并不如一，有的行业可能正在处于慢慢的淘汰之中，有的行业可能是未来经济的新增长点，这一切都是产业结构进化的表现。
3、三是个股因素。同一行业内的个股的情况会存在一定的差异，有的股票治理结构完善、财务数据和估值水平有优势，相对其他股票就会表现的更好。
个股分析包括定量分析和定性分析两种方法：
定量分析：从成长性指标、财务指标和估值指标等进行定量分析，以挑选具有成长优势、财务优势和估值优势的个股。
定性分析：包括治理结构、核心竞争力等。
股票基本面主要看哪些数据？
（一）数据类
1、收入近几年的变化，变化率与行业（尽量细分）平均值的差异
2、净资产近几年的变化
3、净资产比率
4、EBITDA（或者经营利润）比率，此数值与行业平均值的差异
5、市盈率，此数值与行业平均值的差异
6、海外销售额的比例及变化
7、业务结构的变化，各主要业务的盈利能力差异及发展重心
8、研发费用比例，此数值与行业平均值的差异
9、外国投资者持股比例（不对A股公司）
10、以及一些投行的研究报告
（二）非数据类
1、所处行业的发展前景怎样
2、企业在行业内地位如何、市场占有率如何、主营高端还是低端、竞争对手有哪些、各自有什么特点、近况如何
3、公司有无长远发展目标，如果有，过去的目标达成情况如何
4、企业主要工厂分布如何，是否过于集中、易发生自然灾害
5、企业的出口是否存在汇率风险
6、企业是否有大宗收购记录，有的话是否达到了预期效果
7、企业的公众形象如何
8、企业是否有大宗设备投资，如果有希望多少年收回投资额，近况如何？
9、企业在经营中有无违规等不良纪录
